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MSCI中國A股評估報告解析

今天一大早MSCI發佈了一篇報告,是關於中國A股是否納入MSCI新興市場指數的研究結論! 小編看到發布後,馬上就開始研究這報告中的奧秘! 連結如下

當市場上所有的焦點都放在,唉呀! A股沒被納入的結果時,這篇報告裡出現了一件沒有人會告訴你的真相!

先來看這張圖,大致上就是說,接下來A股有可能的進程…

最左邊第一個圓餅是現狀,第二個圈圈是接下來可能發生的第一步,然後到最後完成!

基本上會出現這個圖表示MSCI已經做好一定程度的研究了,實施只是時間問題,等到一些問題都解決了,自然都會慢慢到位!

那關我們什麼事?

先來看左邊第二個圈圈,這是在非常近的時間可能會發生的事!

看不清楚嗎? 我們放大一點!

看到TW的地方,從13%變成12.1%!! 看到了嗎!

用一個簡單的例子來看從13%降到12.1%是減少了6.923%的持股,換算成最大的台積電來看

外資現在持股19,883,529張,推定可能減少張數是 1,376,536張!! 超過一百三十萬張台積電要被賣出來!!

一早應該就有很多外資法人看清楚這篇報告了! 台股減倉的比例還比韓國的6.164%(14.6%降到13.7%)來得還要更多!!

如果今天台股市場有特定人會把股價拉高,外資又是等著賣的大賣方,會發生什麼事呢?

那最近不停破底翻揚再破底的市場結構下,各位聰明的投資人應該要怎麼去看待,應該很清楚了吧!!

經過了一個星期的10%漲跌幅,大家應該慢慢開始能夠適應了吧?

今天要來看一下大波動漲跌的統計,先看圖,應該可以一目了然

上個星期一共約有一百檔股票最後收盤價超過7%,我們統計,當昨天收盤價漲過7%,過濾掉成交量不到一百張,今天的開盤與收盤價的變化! 結果包含今天6/8(上星期五收漲過7%)

我們發現了一個驚人的事實,有點讓小編不太想貼出來…但是為了感謝XQ的支持者,我們一起來分享這個統計結果!!

圖中橘紅色的點是隔天開盤價,紫色柱圖是收盤價! 大致上可以把這些昨收漲7%的股票分為三類 1:開高 2 開平 3.開低

先看開高: 當股價開高時,這天收漲的機率高達63%! 真的是石破天驚! 表示真正在拉抬的,續強力道沒話說!開高者大多數都會收高! 但是這都還不夠令人熱血!

真正熱血的開平盤的股票:真的會讓人跳起來擊掌! 開平盤的幾乎收盤全倒! 85%的比例最後都收跌! 開平盤的股票平均跌幅3.66%!!! 平均獲利期望高達3.4%!!!

意思是說,昨天漲超過7%,今天開盤看到開平盤,以開盤價先賣出,到收盤回補的話! 有85%勝率和3.4%的獲利率!!!

這樣一來,怎麼樣去面對7%放寬一事,各位看倌應該很瞭解了吧!!

在看大盤報價的時候,一般能看到的指標都大同小異,一句老話,如果投資者和一多數人都用一樣的工具,那會和多數人一樣都是賺錢還是虧錢呢?

今天要介紹一個指標,主要是用來判斷作手的真實力,我們都知開盤價和收盤價是相當關鍵的兩個點位,如果一檔股票有特定人要拉抬,收盤大於開盤的紅K一定也會比較多,如果是經常在開高走低,那漲幅一定是受限的! 而且也更可能意謂著有特定人士在賣股!

今天要統計一下全體加權指數成份股在今年以來每日的紅黑K平均,對照指數走勢!

先找出今天每一天的收盤價除以開盤價,換算成漲幅百分比以後,把所有上市普通股的百分比加起來算平均,然後畫出圖來:

我們可以看到在一路上漲的過程中,雖然加權指數是上漲了一成,但是整體股票的平均還是比較偏向於黑K,尤其在5/11日那一天,就宣告了一個大長黑: 主力狂出貨! 是指數創高後的第8天! 再創高機率剛好跌破5成!

接下來的6/3 雖然加權指數下跌僅0.6%,但是實體K棒平均竟然超過了-1%,很明顯是除了權值股,一堆股票已經是被狂出貨了! 這麼明顯的情況發生,當然的必要動作大家都可想而知了!

果然隔天6/4不論權值貨小股一路全倒!

還有很值得一提的就是4/21的情況! 那天指數瀕臨破底危機,多數主力都已經大量賣出徹退了! 但是隔兩天突然出現了一股莫名的神秘力把指數狂拱而上,主力也被強迫回補股票! 但是力道遠遠不及空方最強時的一半!! 所以一破萬點回檔後 5/4 5/5 的全體平均黑K都比指數來的大很多!

這樣的指標目前全市場應該很難出其二! 那高下就立判了呀!

從前從前,有隻青蛙住在一個井底,井裡面有兩個小小的池塘,一個是溫水池,一邊是涼水池,它只要在熱天的時後跳到涼水池,冬天的時候跳到溫水池,就可以活的開心自在,雖然偶爾會感知錯誤在熱天裡跳到溫水池去熱得半死,不過只要很快跳到涼水池裡還能悠遊的喘口氣~

有一天這造井的人佛心來著,把這井的最邊邊兩端又新闢了兩個池,是熱水池和冰水池! 這下青蛙可開心了! 冬天的時候有溫泉,夏天有冷泉,應該可以活得更愉快了!就在這全新的一天! 聰明的青蛙會不顧一切往熱水池或冰水池裡跳,享受一下”頭香”的快感嗎?

還是小試一下? 等到經驗值夠了再來衝刺?

在漫長的量化交易旅程裡,有許多的未知,我們靠的是用”過去”的歷史經驗仔細的建立一套市場韻律和邏輯,讓我們能快速的分辨市場溫度,選擇正確的方向! 不過當重大的規則改變時,整個系統的可靠度就要重新評估!! 而這個重新評估的方法是什麼呢?

答案很簡單,就是更多的資料,換句話說,就是需要時間!!

以前歐洲就等於全世界的時候,人們覺得天鵝只有白色的! 當世界的版圖擴張,人們才在澳洲發現黑天鵝! 這時才發現原來以前那套天鵝等於白的理論並非正確! 而從大航海時代開始到探索新大陸,需要的也就是時間!!

所以說醫生除了醫病人(patient),同時還是在醫耐心(patient)!!

真的要找出一些端倪,是需要仔細觀察的,各位投資人不妨在這個星期多看看漲幅超過7%的股票,看看這些股隔天或是當天收盤的變化,再來研判怎麼去面的這個新的局面! 週五的時候我們再來統計這些股票的反應!!